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Vol. 2015-2 (2015. 1. 13)

해외경제연구소

Market Intelligence

<특집> 2015년 세계경제 주요 이슈 및 전망 분석

I . 세계경제 이슈 및 전망

II . 신흥국 경제 이슈 및 전망

III. 주요 산업 이슈 및 전망

1. 유가 하락이 국내 주요산업에 미치는 영향

2. 중국 제조업 경쟁력 강화가 한국 제조업에 미치는 영향

3. 2015년 주목받을 미래 성장산업

4. 2015년 당행 주요 지원산업 전망

1		유가 하락이 국내 주요산업에 미치는 영향

가. 유가 전망

□ 2015년 유가는 선진국 수요둔화, 셰일붐, OPEC 감산합의 실패 등에 따른 공급과잉으로 약세가 이어져 저유가가 유지될 전망

◦ 지난 12월 EIA, CERA 등 주요기관들은 2015년 국제유가 전망을   배럴당 60달러대로 대폭 하향조정

EIA: 美 에너지정보청(Energy Information Administration)

CERA: 美 캠브리지에너지연구소(Cambridge Energy Research Associates)

- 배럴당 60달러 이하의 저유가가 지속될 경우 산유국의 원유생산량 조절, 비전통자원 개발 축소로 이어질 가능성이 있어, 중장기적으로 유가 향방에  다양한 변수 존재

나. 국내 주요산업에 미치는 영향

□ 우리나라의 2014년 원유 수입비용은 950억 달러(전체 수입액의   19.3%)로, 국제유가 하락은 원자재 수입액 감소에 따른 무역수지 개선과 물가하락등 경제에 긍정적 효과를 미칠 것으로 기대

※ BOA-메릴린치는 유가 10% 하락시 GDP 성장률 0.45%P 상승, 경상수지 0.6% 개선,    소비자 물가지수 0.25% 하락할 것으로 전망

◦ 그러나 유가 하락이 미국 금리인상과 맞물리며 재정과 외환 여건이   취약한 신흥국들의 통화가치가 급락하는 등 국제금융시장의 불안이  이어지고, 對자원보유국 수출에도 부정적인 영향을 미칠 것으로 예상

□ 유가하락 효과는 산업별로 상이하게 나타날 것으로 예상되며,    항공·해운산업에는 긍정적, 선박 및 자원개발에는 중립적, 정유,   석유화학, 플랜트‧해외건설 산업에는 부정적 영향을 미칠 전망

	keri.koreaexim.go.kr

<유가하락이 주요 산업에 미치는 영향>

영향	구분	주요 내용
긍정적 ☼	항공· 해운	항공 및 해운의 유류비용은 전체 비용에서 30~40%를 차지하여 유가하락에 따른 대표적인 수혜 업종
	발전산업	국내 가스 수입가격은 유가연동 구조로 유가 하락시 가스 가격 하락 미국산 가스 수입 등 에너지 공급 다변화로 인해 공급 안정성 확대
중립적 ☁	선박	2018년까지 연 30척 LNG선 발주되어 국내 조선사들의 수주전망은 긍정적 선복량 과잉인 상황으로 현재 선박산업 수요는 에코쉽 투자수요이나, 유가 하락은 에코쉽 투자를 위축시킬 가능성 높음
	자원개발	저유가는 국내기업이 투자한 미국 셰일자산 채산성 악화로 이어질 수 있음 유가 약세는 미국 셰일자산의 채산성 악화로 이어져 저렴한 가격에 세일자산을 확보할 수 있는 기회가 확대될 전망
부정적 ☂	정유	정제마진은 유가하락에 연동되는 구조로, 500억 달러 이상 수출하는 국내 정유사들의 마진이 적자로 돌아선 상황
	석유화학	유가하락에 따른 납사 가격하락으로 원가절감 효과가 기대되나 중국 경제성장 둔화 등으로 수익 개선폭은 크지 않을 전망
	(해양)플랜트‧ 해외건설	중동 수주액이 절반을 차지해 유가하락에 따른 중동지역 발주 감소가 예상 해양플랜트는 유가하락에 따라 발주 대폭 감소

☼ : 긍정적,  ☁ : 중립적, ☂ : 부정적

다. 시사점

□ 유가 모니터링 시스템을 구축하여 산업별 유가하락에 따른 위기 및  기회요인을 지속적으로 파악하여 대응

◦ 유가하락으로 수출 감소가 우려되는 플랜트·해외건설, 정유, 석유화학산업은 경쟁력 강화를 위해 고부가가치 기술 및 제품으로의 포트폴리오 전환, 수출지역 다변화 등이 필요

2		중국 제조업 경쟁력 강화가 한국 제조업에 미치는 영향

가. 한국 VS 중국 제조업 경쟁 현황

□ (기술격차) 우리나라와 중국간 제조업의 평균 기술격차가 빠르게 좁혀지고 있음

◦ 한국과 중국간 제조업 평균 기술격차는 2002년 기준 4.7년, 2004년      4.0년, 2011년 3.7년임

◦ 문제는 중국의 기술추격 속도로 2015년 이후 중국과의 기술격차가      2년 미만으로 좁혀질 전망이어서 우리나라 주요 제조업에 커다란      위협이 될 전망

<한국 vs 중국 제조업 기술 격차>

(단위 : 년)

자료 : 한국산업연구원(2014년 10월)

□ (경쟁현황) 차별적 기술경쟁력을 확보하지 못한 산업의 경우 對 중국 수출     뿐만 아니라 세계시장에서도 입지 축소가 불가피할 전망

◦ 메모리 반도체, 자동차 및 드릴쉽 등 기술력이 있는 분야는 5년    이상 경쟁력 유지 가능

◦ 중저가 통신기기, LCD 패널, 탱커 등 범용기술 분야는 이미 열세    또는 1~2년 내 경쟁력 상실 예상

<주요 제조업 분야에서 중국과의 경쟁현황>

구분	종 합	경쟁력 격차 대폭 축소 분야	경쟁우위 분야	전 망
자동차	☼	와이퍼 등 단순부품	완성차, 엔진 등 핵심부품	기술력과 신뢰성으로 경쟁 우위 가능
일반기계	☼□	범용 NC, 선반, 굴삭기 로더	머시닝센터, 정밀금형	범용 NC선반은 2∼3년내 대등
반도체	☼□	비메모리 반도체	메모리 반도체	중국의 시스템반도체 경쟁력 급성장
석유화학	☁	중저가 범용제품	고급 제품군	자체생산 확대
조선	☁	탱커, 컨테이너선	드릴쉽, LNG선, FPSO	탱커, 중소형 컨테이너선은 2년내 대등
통신기기	☁	중저가 스마트폰	고급 스마트폰	중국 스마트폰, 2년 내 세계 시장점유율 1위 도약
디스플레이	☁	LCD 패널	AMOLED, 소재	LCD는 2∼3년내 대등
철강	☂	일반 봉, 형강, 후판, 합금철	차량/가전 등 고기능성 강재	고부가가치 철강재 추격가속화
섬유/의류	☂	고기능 원사, 의류, 직물	산업용 섬유제품	고기능성 의류, 원사, 직물 3∼5년내 추월

☼ : 경쟁우위, ☼□ : 경쟁확산, ☁ : 경쟁심화, ☂ : 한국 열세, 자료 : 한국산업연구원

나. 시사점

□ 기술력 강화를 통한 제조업의 고도화 및 융합역량 강화가 한국 제조업이   나아가야할 방향

◦ 가격경쟁력이 중요한 범용제품 분야는 중국에 밀릴 수 밖에 없는 상황으로 고부가가치 부품·소재기술 개발을 통한 제조역량의 고도화가 해답

◦ 스마트화 트렌드에 적응할 수 있는 타산업간 융합 역량 강화가 필요

□ 한·중 FTA 타결로 중국의 건축·엔지니어링 및 콘텐츠 시장이      개방되어 중국시장 진출의 기회로 활용

3		2015년 주목받을 미래 성장산업

가. 사물인터넷(Internet of Things, IoT)

사물에 센서를 부착하여 통신망을 통해 필요한 정보를 실시간으로 주고받는 기술이나 환경

사물인터넷산업은 가치사슬 구조는 하드웨어(반도체칩·센서 등), 소프트웨어 (애플리케이션, 시스템 통합) 및 통신으로 구분

주요 적용 분야는 u-Health, 스마트홈, 무인 환경감시 등

u-health : 정보 통신과 보건 의료를 연결하여 언제 어디서나 예방, 진단, 치료, 사후 관리의 보건 의료 서비스를            제공하는 것

□ 세계시장 규모는 2014년 2,000억 달러에서 2019년 6,163억 달러로 성장할 전망

◦ 애플리케이션/서비스(90%), 시스템사업자(66%), 이동통신(17%), 제품기기(10%) 순으로 높은 성장률을 기록할 전망

□ 현재는 지배적인 사업자가 없으며 구글, 애플, IBM, Cisco, 삼성전자, LG전자 등 글로벌 선도기업들이 플랫폼 선점을 위해 경쟁

◦ 국내 기술 수준은 선진국 대비 1~2년 정도의 격차를 보임

<국내외 사물인터넷 시장 규모 전망>

(단위 : 억 달러)

자료 : Gartner, 산업연구원

나. 3D 프린터

3D 프린팅(3D Printing)은 컴퓨터에서 작성한 설계도를 기반으로 입체로 된 기계·부품 등을 인쇄하듯 실물 모형을 만드는 기술

전통적인 제품 생산방식 대비 원재료 손실을 95%까지 줄일 수 있으며, 원하는 모형을 정밀하게 만들 수 있는 장점을 가지고 있음

□ 세계시장 규모는 2014년 24억 달러에서 2019년 65억 달러로 성장할 전망

◦ 최근 일반 소비자를 대상으로 한 1,000달러 이하의 저가 모델이 출시됨에    따라 3D 프린터 수요는 연 20% 이상의 고성장세를 기록할 전망

- 2014년 3D 프린터 핵심기술 특허기간이 만료됨에 따라 신규로 진입하는 기업들이 늘어나면서 시장 성장속도도 빨라질 전망

◦ 미국의 Stratasys와 3D Systems가 세계 시장점유율 75%로 시장을  선도하고 있음

□ 국내 3D 프린터 산업은 초기 시제품이 나온 단계로 3D 프린터 산업 활성화를 위한 지원이 필요

◦ 중소·벤처기업을 중심으로 3D 프린터 시장에 진입하고 있으며, 정부도 세계시장 15% 달성을 목표로 시장 조성 및 기술개발 지원 발표

<세계 3D 프린터 시장 전망>       <주요 기업 시장 점유율 현황>

(단위 : 억 달러)

자료 : Wholers

다. 웨어러블 디바이스

웨어러블 디바이스(Wearable Device)는 시계, 안경, 의복과 같이 착용할 수 있는 형태로 사용되는 전자기기(스마트폰 보조, 스케쥴, 건강관리 등)

스마트폰의 성장이 정체됨에 따라 새로운 IT 수요 찾기 위한 노력들이 진행 중이며, 웨어러블 디바이스가 가장 유력한 후보군 중 하나

□ 세계시장 규모는 2014년 20억 달러에서 2017년 70억 달러로 성장할 전망

◦ 웨어러블 디바이스는 주변의 사물인터넷 기기를 제어하는 인터페이스로 역할을 하게 될 가능성이 높아 사물인터넷 시장에서 주도권을 가져가기 위해선 반드시 확보해야 하는 기술

◦ 삼성전자, 애플, LG전자 등 주요 IT 기업들이 주도권 확보를 위해 경쟁 중

□ 국내 중소·벤처기업도 글로벌 기업이나 대기업의 전유물로 여겨졌던 웨어러블 디바이스 시장에 뛰어들고 있음

◦ 웨어러블 디바이스는 활용성과 가치를 높이는 형태로 발전할 가능성이 커 중소·벤처 기업들도 경쟁력을 발휘할 수 있는 분야

<웨어러블 디바이스 제품 개발 동향>

자료 : KT경제경영연구소

라. 리튬 이차전지

리튬 이차전지는 한번 쓰고 버리는 전지와 달리 충전을 해서 여러번 사용할 수 있는 전지로 현재 노트북·핸드폰에 주로 사용

리튬 이차전지의 대용량화 기술이 발전함에 따라 기존의 모바일 IT기기에서 자동차 및 에너지 저장시스템(ESS ; Energy Storage System) 등으로 용도가 확대됨

□ 세계시장 규모는 2014년 204억 달러에서 2020년 541억 달러로 성장할 전망

◦ 친환경 자동차로 주목받고 있는 전기차의 리튬 이차전지 시장은 2014년  148억 달러에서 2020년 351억 달러로 연평균 20%씩 성장할 전망

◦ 신재생에너지 보급 확대로 인해 에너지저장시스템 시장은 2014년 19억 달러에서 2020년 63억 달러로 연평균 41%씩 성장

□ 2014년부터 본격적인 성장이 예상되는 전기차 및 에너지저장시스템 부분에서도 한국 기업들이 두각을 나타내고 있음

◦ 2014년 기준 삼성 SDI와 LG화학의 세계 시장점유율이 45%를 상회

◦ 국내기업의 부품·소재 핵심기술은 선진국 대비 30~40% 수준으로 기술 확보가 필요한 상황

<세계 리튬이차전지 시장 동향>

	2013년	2014년	2015년	2016년	2017년	2020년
IT 기기용	11.6	12.2	12.7	13.1	13.1	12.7
전기차	4	5.8	10	14.8	21.6	35.1
에너지저장	1.6	1.9	2.1	3.7	3.7	6.3
합계	17.2	19.9	24.8	30.3	38.3	54.1

(단위 : 십억 달러)

자료 : B3

마. 핀테크

핀테크는 금융(Finance)와 기술(Technology)을 결합한 합성어로, 모바일 결제, 모바일 송금 등 IT와 금융서비스가 결합된 금융기술

핀테크의 강점은 소비자에게 빠르고 저렴한 비용의 금융서비스 제공 가능

기존의 전자상거래 이외에 송금, 크라우드 펀딩, 자산운영, 예금 및 대출까지 거의 모든 금융영역을 빠르게 대체

□ IT와 금융서비스 융합이 가속화되면서 세계 핀테크 투자액은 2014년 35억 달러에서 2017년 50억 달러로 성장할 전망

◦ 금융시장 진입 규제 완화를 통한 핀테크 시장 활성화는 세계적인 추세

◦ 송금 및 지급결제의 수단으로서 스마트폰의 비중이 확대되고 관련 신기술 개발이 급진전되면서 기존의 금융시장 구도를 빠르게 바꿔 놓고 있음

◦ 주요 핀테크 기업으로는 애플의 애플페이(ApplePay), 이베이의 페이팔,

중국 알리바바의 알리페이, SNS 기업 텐센트의 텐페이가 있음

□ 국내 핀테크 산업은 해외 선진국 대비 3~5년 뒤쳐져 있는 상황

◦ 국내 핀테크산업의 부진은 금융산업의 진입장벽이 높아 금융과 IT간의 융합이 어려운 상황

◦ 국내에서는 SKT, KT 등 대형 IT기업들이 송금·지급결제 시장에 뛰어들고 있으나 해외와 같은 핀테크 기업들의 서비스 상용화 실적은 사실상 전무

<국내 기업 진출 준비 현황>          <국가별 핀테크 기업 수>

자료 : 우리금융경제연구소

4		2015년 당행 주요 지원산업 전망

□ (선박·해양플랜트) 2015년 국내 수주량은 전년대비 약 12% 감소한 950만CGT 내외로 전망되며, 수주액은 전년대비 약 14% 감소한 250억 달러 전망

◦ 유가 하락의 영향으로 에코쉽 수요가 위축되면서 상선의 수주감소가 예상되며 해양플랜트의 부진도 지속되어 전반적인 시황 악화 전망

□ (플랜트·해외건설) 2015년 해외건설 수주는 전년대비 약 3%    감소한 640억 달러 전망

◦ 저유가에 따라 개도국 발전 플랜트 수요가 증가할 것으로 예상되나, 전통적 강세시장인 중동의 수요 위축 우려

□ (일반기계) 2015년 일반기계 수출은 약 5% 증가한 467억 달러 전망

◦ 미국 등 선진국의 경기회복이 빨라지면서 시황이 호전될 것으로 보이나, 신흥국들의 회복 지연으로 호전 폭은 제한될 전망

□ (IT) 2015년 IT 수출은 전년대비 3.2% 증가한 1,800억 달러 전망

◦ 반도체는 스마트기기 수요확대, 디스플레이는 프리미엄 TV를 중심으로 성장이 예상되나 휴대폰은 중저가시장 확대에 따른 중국기업 약진으로 경쟁 심화 전망

□ (자원개발) 국내기업의 해외자원개발 투자는 공기업 신규투자 급감 등으로 부진이 지속될 전망

◦ 최근 유가하락으로 인해 자산가치가 낮아진 해외 우량자산을 확보하는 기회로 활용할 필요

□ (신재생에너지) 2015년 태양광 수출액은 전년 대비 8% 증가한 22억 달러 전망

◦ 유가하락에 따른 신재생에너지 경제성이 악화될 가능성이 존재하여 수요 위축을 불러올 수 있으나, 온실가스 감축을 위한 정책지원은 지속될 전망

□ (콘텐츠) 2015년 수출액은 전년대비 15% 증가한 61억 달러 전망

◦ 최대 수출국이었던 일본은 반한감정 확산으로 수출이 감소하나 중국과 FTA 타결로 인해 중국 수출액 증가가 이를 상쇄

□ (소프트웨어) 2015년 수출액은 전년대비 15% 증가한 52억 달러 전망

기성 제품의 패키지 소프트웨어(예: 보안프로그램)와 IT 서비스(시스템 통합, 아웃소싱)

◦ 과거에는 대기업 중심으로 해외에 진출하였으나 최근 벤처기업들이 국내외 시장을 동시에 공략하면서 수출이 증가

□ (보건·의료) 2015년 국내 의료기관의 해외진출 예상 건수는 18건으로 전년대비 4건 증가

◦ 세계 시장 규모는 약 7.3조 달러로 중동, 터키, 아시아 등 신흥국을 중심으로 사업기회가 확대되고 있음

<주요 산업별 유망분야 및 위험요인 요약>

구 분	업황전망	유망분야	위험요인
선박·해양 플랜트	☂	컨테이너선, LNG선	ㆍ유가하락에 따른 해양플랜트 및 에코쉽 수요의 동반 위축
플랜트· 해외건설	☂	개도국 투자개발형 사업	ㆍ유가 하락에 따른 중동 위축 ㆍ건축, 토목부문 부진 지속
일반기계	☼	가공공작기계 등	ㆍ신흥시장의 경기회복 지연 ㆍ중국의 저가 공세
IT	☼	반도체	ㆍ휴대폰은 중국기업 부상에 따라 경쟁 심화 및 판매가격 하락
자원개발	☁	우량자산 M&A	ㆍ유가하락에 따른 자원개발사업의 채산성 악화
신재생	☁	태양광	ㆍ유가하락에 따른 신재생에너지 경제성 저하
콘텐츠	☼	방송, 영화	ㆍ일본 수출 둔화
소프트웨어	☼	패키지 소프트웨어, IT 서비스	ㆍ현지 기업과의 경쟁 심화
보건·의료	☼	의료기관 해외진출	ㆍ국가별 상이한 법규 및 의료면허 인정 문제로 진입장벽이 높음

☼ : 좋음,  ☁ : 보통, ☂ : 나쁨

<참고 1>

기관별 2015년 유가 전망

“유가하락이 우리 경제에 미치는 영향 분석” 보고서(1.7일 기획재정부 발표) 내용 참고

□ 에너지경제연구원 등 5대 국책연구소는 2015년 유가를 두바이유 기준 연평균 U$63/b로 예상하여 작년(U$97/b)대비 34.5% 하락할 전망

한국개발연구원, 산업연구원, 금융연구원, 에너지경제연구원, 대외경제정책연구원

◦ LG경제연구원도 국제유가가 당분간 하락압력이 높아 2015년 배럴당 60달러대의 낮은 수준으로 유지할 것으로 전망

□ 세계 주요 유가전망기관들도 세계 경기회복에 대한 우려, 비전통 원유 공급 증가 등에 따른 유가 약세를 예상하며 2015년 국제유가 전망을 배럴당 60달러대로 대폭 하향 조정

<주요기관의 국제유가 전망>

기관 (전망시기)	기준 유종	2014		2015
		4/4	평균	1/4	2/4	3/4	4/4	평균
CERA ('14.12.9.)	Dubai	76.30	97.08	63.85	58.62	64.36	66.21	63.26
	Brent	78.43	99.53	66.67	61.33	67.00	69.00	66.00
	WTI	75.16	93.61	60.94	56.08	61.82	57.15	59.00
EIA ('14.12.9.)	WTI	75.40	93.82	60.33	58.33	65.00	67.33	62.75
	Brent	78.48	99.54	65.00	63.67	70.67	73.00	68.08
PIRA ('14.12.5.)	Brent	79.93	99.90	74.42	72.92	76.00	80.00	75.83
	WTI	76.90	94.04	66.92	65.75	69.67	72.17	68.63

주) CERA: 美 캠브리지에너지연구소(Cambridge Energy Research Associates)

EIA: 美 에너지정보청(Energy Information Administration)

PIRA: 석유산업연구소(Petroleum Industry Research Associates)

<참고 2>

우리나라 산업기술의 현 주소

□ 주요 27개 분야 기술평가 결과 한국은 세계 최고수준의 기술을 보유한 분야 없음

◦ 미국은 바이오, 이동통신 등 18개 분야, 일본은 재료 및 소재 등 6개 분야, 유럽은 자동차 및 조선 등 3개 분야에서 최고 기술수준을 보유

◦ 우리나라가 상대적으로 높은 기술수준을 보유하고 있는 분야는 ‘디스플레이’, ‘디지털TV/방송’, ‘이동통신’ 분야이며 1등국 대비 90% 이상의 기술수준  보유

<주요 기술분야 우리나라 기술수준 현황>

자료 : 산업기술평가원(2014년)

주 : 최고 기술수준의 국가를 100으로 해서 나머지 국가들의 기술력을 상대 평가한 수치

참고자료		주요 경제지표

□ 외환시장

구 분	'14년말	’15. 1. 2	’15. 1. 9	전주비
￦/US$	1,088.5	1,103.5	1,090.0	△13.5
￦/100￥	910.12	916.3	913.6	△2.7
CNY/US$	6.2020	6.2061	6.2072	0.0011
￥/US$	119.09	120.43	119.31	△1.12
US$/€	1.2174	1.2050	1.1811	△0.0239

□ 채권시장

구 분	'14년말	’15. 1. 2	’15. 1. 9	전주비
한국 국고채(3년)	2.10	2.14	2.06	△0.08
미국 국채(10년)	2.17	2.11	1.94	△0.17

□ 주식시장

구 분	'14년말	’15. 1. 2	’15. 1. 9	전주비
한국 KOSPI	1,915.59	1,926.44	1,924.70	△1.74
미국 DJIA	17,823.07	17,832.99	17,737.37	△95.62

□ 해운시장

구 분	'14년말	’15. 1. 2	’15. 1. 9	전주비
BDI 지수*	780	771	709	△62
HRCI 지수**	538.1	540.5	531.7	△8.8

*Baltic Dry Index: 벌크선 운임지수

**Howe Robinson Container Index: 컨테이너선 용선지수

□ 유가

(US$ / 배럴)

	keri.koreaexim.go.kr

유 종	'14년말	’15. 1. 2	’15. 1. 9	전주비
WTI유 현물	53.27	52.69	48.36	△4.33
Brent유 현물	57.33	56.42	50.11	△6.31
두바이유 현물	60.11	53.70	47.71	△5.99